市场上有两种有风险证券x和y下列情况下两种证券组成的投资组合

某投资人将所持有的X证券投资基金转换成Y证券投资基金假定T日的X
　　A

如果两种正确的投资组合能够降低风险则这两种证券的相关系数
　　D答案解析：[解析]相关系数的取值范围为[1，1]，只要两种证券的相关系数小于1，组合的标准差就必然小于组合中两种证券的标准差的加权平均，此时投资组合能够降低风险。

假如证券组合由两个证券组成它们的标准差和权重分别为2025
　　证券组合的标准差最小，是|20%×0.35-25%×0.65|=9.25%，大幅降低了整个投资组合的风险。投资组合的标准差计算公式为σP=W1σ1+W2σ。将B证券的权重×标准差，设为B，3，将C证券的权重×标准差，设为C，第二步将A、B证券相关系数设为X将A、C证券相关系数设为Y将B、C证券相。

现有X与Y两种有价证券可供投资者选择X有价证券预期收益率为18
　　正确答案：A解析：18%×0.6+15%×0.4=16.8%。

现有X与Y两种有价证券可供投资者选择X有价证券预期收益率为18
　　A

如果市场投资组合的实际收益率比预期收益率大15某证券的值为1
　　正确答案：C口值提供了一个衡量证券的实际收益率对市场投资组合的实际收益率的敏感度的比例指标，如果市场投资组合的实际收益率比预期收益率大y%，则证券i的实际收益率比预期大βi×y%。所以，本题中该证券的实际收益率比预期收益率大1×15%=15%。

现有X与Y两种有价证券可供投资者选择X有价证券预期收益率为18Y
　　A

商业银行可以投资于哪些金融证券而不能投资于哪些金融证券为什么
　　正确答案：×Erx=10%×0.15+12%×0.2+16%×0.25+20%×0.4=15.9%两种公司债券的预期收益率完全相等，但Y债券的标准离差远高于X债券，因此，Y债券收益的波动程度高于X债券，即Y的风险较高。

该投资者拥有一个证券组合P只有两种证券A和B某投资者将一笔资金
　　正确答案：C解析：

现有X与Y两种有价证券可供投资者择X有价证券预期收益率为18Y有
　　A